Khuyến nghị mua DGC với giá mục tiêu 170.100 đồng/cp
CTCK Bản Việt (VCSC): Duy trì khuyến nghị MUA và nâng giá mục tiêu 42% lên 170.100 đồng/cp dành cho CTCP Tập đoàn Hóa chất Đức Giang (DGC) khi nâng dự phóng EBITDA cốt lõi giai đoạn 2021-2023 (không bao gồm đóng góp từ mảng bất động sản) lên 22% và cập nhật giá mục tiêu đến cuối năm 2022.
VCSC điều chỉnh dự báo lợi nhuận do giá hóa chất photpho đã tăng vọt cao hơn dự kiến - đặc biệt là hóa chất công nghiệp – giá đầu vào cũng tăng cao nhưng chỉ bù lại một phần.
Theo số liệu từ Liên đoàn Công nghiệp Hóa chất và Dầu mỏ Trung Quốc, chỉ trong nửa đầu tháng 9 năm 2021, giá photpho vàng (P4) của Trung Quốc đã tăng gấp đôi, còn giá axit photphoric nhiệt (TPA) của Trung Quốc cũng tăng 40%.
Các đợt tăng giá này là do (1) các hạn chế nghiêm ngặt của Trung Quốc đối với tiêu thụ năng lượng và các tiêu chuẩn môi trường đối với các nhà máy hóa chất và kim loại cũng như (2) giá than cốc tăng cao - một nguyên liệu chính để sản xuất hóa chất photpho.
Nâng giá bán trung bình (ASP) dự phóng giai đoạn 2021-2023 (dựa trên hàm lượng photpho) lên 15%. Do giá thị trường gần đây đã tăng mạnh, dự báo giá bán trung bình photpho của DGC sẽ tăng 19% YoY vào năm 2022.
 |
| CTCK khuyến nghị cổ phiếu nào phiên 20/9? |
Mở vị thế mua PTB quanh ngưỡng 105.500 đồng/cp
CTCK BIDV (BSC): PTB đã hình thành phiên bứt phát dau khi tạo mô hình 2 đáy tại ngưỡng 94.5 và 96.5. Thanh khoản cổ phiếu vượt ngưỡng trung bình 20 phiên đồng thuận với đà tăng giá của cổ phiếu.
Đồng thời, đường giá cổ phiếu đã vượt lên đường MA20, MA50 và báo hiệu xu hướng tăng giá tích cực. Chỉ báo RSI và MACD đều đang ủng hộ xu hướng tăng giá này.
Nhà đầu tư có thể mở vị thế quanh ngưỡng giá 105.5, chốt lãi khi cổ phiếu tiếp cận ngưỡng 115.4 và cắt lỗ nếu cổ phiếu mất ngưỡng hỗ trợ ngắn hạn 98.45.
Khuyến nghị khả quan GAS với giá mục tiêu 102.100 đồng/cp
CTCK Bản Việt (VCSC): Tổng Công ty Khí Việt Nam (GAS) công bố KQKD sơ bộ 8 tháng đầu năm 2021 với doanh thu đạt 52 nghìn tỷ đồng và lợi nhuận ròng đạt 5,7 nghìn tỷ đồng, hoàn thành 72,6% và 64,6% dự báo cả năm tương ứng và phù hợp với kỳ vọng.
KQKD 8 tháng đầu năm 2021 tương ứng lợi nhuận ròng đạt 1,4 nghìn tỷ đồng trong tháng 7 và tháng 8. VCSC cho rằng kết quả này là tích cực trong bối cảnh các biện pháp giãn cách xã hội được thắt chặt tại miền Nam.
Giá dầu nhiên liệu tiếp tục tăng mạnh trong tháng 7 và tháng 8, giúp giá dầu nhiên liệu trung bình 8 tháng đầu năm đạt 375 USD/tấn (+ 60% YoY) và bù đắp cho sản lượng khí thương phẩm thấp do dịch COVID-19.
VCSC hiện có khuyến nghị KHẢ QUAN cho GAS với giá mục tiêu 102.100 đồng/CP (tổng mức sinh lời dự phóng là 15,5%, bao gồm lợi suất cổ tức 4,4%). Theo giá đóng cửa, GAS đang giao dịch với P/E năm 2021 là 20,3 lần và P/E năm 2022 là 17,4 lần.