Khuyến nghị khả quan cho PVS với giá mục tiêu 17.100 đồng/cp
CTCK Bản Việt (VCSC): Tổng CTCP Dịch vụ Kỹ thuật Dầu khí Việt Nam (PVS) công bố KQKD sơ bộ năm 2020 với doanh thu đạt 18 nghìn tỷ đồng (+6,1% YoY) và LNTT đạt 1 nghìn tỷ đồng (-9,4% YoY).
Trong quý 4/2020, doanh thu và LNTT của PVS lần lượt giảm 3,7% và 55,8% YoY. LNTT năm 2020 giảm do khoản chi phí dự phòng bất thường cho kho dầu nổi (FSO/FPSO) MV12 và Lam Sơn trong 6 tháng cuối năm 2020.
Tuy nhiên, doanh thu và LNTT sơ bộ năm 2020 đã vượt dự báo cả năm tương ứng của chúng tôi là 9,1% và 6,4%, VCSC cho rằng nguyên nhân đến từ lợi nhuận cao hơn dự kiến của dự án Sao Vàng - Đại Nguyệt.
Công ty cũng công bố kế hoạch 2021 với doanh thu là 10 nghìn tỷ đồng (-44,4% YoY) và LNTT sơ bộ là 700 tỷ đồng (-30,0% YoY). Các mục tiêu năm 2021 này lần lượt thấp hơn 33,3% và 12,5% so với con số mục tiêu năm 2020 tương ứng của công ty khi PVS dự kiến khối lượng công việc ít hơn cho mảng cơ khí trong năm 2021.
 |
| Chọn cổ phiếu nào phiên 13/1? |
Dự báo LNTT năm 2021 của PVS thấp hơn 27,5% so với dự báo của chúng tôi; tuy nhiên, chúng tôi lưu ý rằng PVS thường thận trọng trong việc đưa ra kế hoạch khi LNTT thực tế đã cao hơn 20%-60% so với con số kế hoạch trong 5 năm qua.
VCSC hiện đang có khuyến nghị khả quan với giá mục tiêu 17.100 đồng/cp (tổng mức sinh lời dự phóng -15,2%, bao gồm lợi suất cổ tức 3,3%).
Ngưỡng hỗ trợ của SAB nằm tại mốc 201.500 đồng/cp
CTCK BIDV (BSC): SAB đang ở trong trạng thái tiếp tục tăng giá sau khi đã có giai đoạn điều chỉnh ngắn hạn trong tháng 12. Thanh khoản cổ phiếu đang có chiều hướng tăng dần. Các chỉ báo xu hướng hiện đang ở trong trạng thái khả quan.
Đường MACD vừa cắt lên trên đường tín hiệu đồng thời chỉ báo động lượng RSI vẫn chưa đi vào vùng quá mua nên cổ phiếu có thể duy trì được đà tăng trong ngắn hạn.
Ngưỡng hỗ trợ gần nhất của SAB nằm tại khu vực xung quanh 201.5. Mục tiêu chốt lãi của cổ phiếu nằm tại mức 230, cắt lỗ nếu ngưỡng 195.5 bị xuyên thủng.
Khuyến nghị đầu tư HPG với giá mục tiêu 47.500 đồng/cp
CTCK SSI (SSI): Khuyến nghị đầu tư vào cổ phiếu HPG với giá mục tiêu 47.500 đồng/cp dựa trên P/E và EV/EBITDA mục tiêu lần lượt là 10x và 7x.
Lợi nhuận ròng ước tính tăng 22% so với cùng kỳ trong năm 2021, nhờ vào việc khởi động lò cao BOF cuối cùng của Khu liên hợp Dung Quất vào tháng 1/2021.
Sản lượng tiêu thụ thép xây dựng ước tính đạt 4,1 triệu tấn (+20% so với cùng kỳ), nhờ nhu cầu trong nước phục hồi và HPG mở rộng thị phần.
Sản lượng tiêu thụ HRC ước tính tăng gấp 4 lần lên 2,8 triệu tấn trong năm 2021, do Khu liên hợp Dung Quất đi vào hoạt động gần cả năm.
Việc thoái vốn khỏi mảng nội thất có thể mang lại khoản lợi nhuận bất thường trong năm 2021.