Mở hỗ trợ gần nhất của PWA quanh ngưỡng giá 9.800 đồng/cp
CTCK BIDV (BSC): PWA vẫn đang ở trong xu hướng đi ngang tích lũy quanh mệnh giá 10.000 đồng/cp sau khi có sự điều chỉnh vào giữa tháng 9. Thanh khoản cổ phiếu những ngày giao dịch gần đây đang có chiều hướng giảm dần.
Các chỉ báo xu hướng hiện đang ở trong trạng thái tích cực. Phiên 4/11, đường MACD vừa cắt lên trên đường tín hiệu đồng thời chỉ báo RSI đang ở trên ngưỡng trung lập nên cổ phiếu có thể thiết lập đà tăng trong ngắn hạn.
Ngưỡng hỗ trợ gần nhất của PWA nằm tại xung quanh giá 9.800 đồng/cp. Mục tiêu chốt lãi của cổ phiếu nằm tại mức 11.500 đồng/cp, cắt lỗ nếu ngưỡng 9.200 đồng/cp bị xuyên thủng.
Khuyến nghị mua cho PNJ
CTCK Bản Việt (VCSC): Duy trì khuyến nghị mua cho CTCP Vàng bạc Đá quý Phú Nhuận (PNJ) khi cho rằng công ty sẽ ghi nhận lợi nhuận phục hồi mạnh mẽ sau năm 2020 khi vị thế dẫn đầu thị trường của PNJ được củng cố sau khi các đối thủ cạnh tranh nhỏ hơn bị ảnh hưởng bởi dịch COVID19.
VCSC tăng giá mục tiêu thêm 17% khi (1) chúng tôi điều chỉnh tăng dự báo tổng LNST sau lợi ích CĐTS giai đoạn 2021-2023 thêm 5% nhờ biên lợi nhuận gộp dự phóng cao hơn của mảng bán lẻ, (2) mức giảm 1,2 điểm phần trăm trong dự báo chi phí vốn CSH, còn 13,0% và (3) cập nhật giá mục tiêu đến cuối năm 2021.
Các yếu tố này phần nào bị ảnh hưởng khi chúng tôi ghi nhận tác động pha loãng từ các đợt phát hành ESOP hàng năm cho cổ đông hiện hữu.
 |
| Chọn cổ phiếu nào phiên 5/11? |
VCSC dự báo tốc độ tăng trưởng kép (CAGR) doanh thu mảng bán lẻ đạt 15% trong giai đoạn 2021-2023 so với tăng trưởng 4% trong năm 2020 (quý 4/2020: 5% YoY), đến từ tăng trưởng doanh số tại các cửa hàng hiện hữu (SSSG) ở mức 2 chữ số và 30 cửa hàng vàng mới mỗi năm. Kỳ vọng lợi nhuận sẽ tiếp tục được thúc đẩy từ cải thiện cơ cấu sản phẩm và hiệu suất hoạt động.
VCSC nhận thấy PEG 3 năm của PNJ ở mức 0,6 (dựa theo dự báo) là hấp dẫn. Rủi ro: chi tiêu không thiết yếu phục hồi thấp hơn dự kiến sau năm 2020, mở rộng cửa hàng chậm hơn dự kiến, cạnh tranh gia tăng.
Khuyến nghị nắm giữ SCS với giá 129.400 đồng/cp
CTCK Rồng Việt (VDSC): Sản lượng hàng hóa quốc tế của SCS trong quý 3 phục hồi mạnh so với mức thấp vào quý 2 nhờ việc kiểm soát tốt dịch bệnh tại Việt Nam và một số quốc gia tại châu Á có kim ngạch xuất nhập khẩu lớn với Việt Nam.
Sản lượng hàng nội địa trong quý 3 tăng trưởng dương 4% YoY nhờ Bamboo Airways đưa vào khai thác đội bay thân rộng và phục hồi tần suất chặng bay nội địa về mức tương đương cùng kỳ năm ngoái.
Kết quả kinh doanh quý 3 cho thấy sự hồi phục tích cực, dù vẫn giữ mức thấp so với cùng kỳ năm trước. Doanh thu thuần Q3-2020 theo đó đạt 167 tỷ đồng (+16% QoQ, -10% YoY). Lợi nhuận trước thuế và lợi nhuận ròng lần lượt đạt 124 tỷ (+14% QoQ, -9% YoY) và 115 tỷ (+15% QoQ, -10% YoY).
Lũy kế cả năm 2020, sản lượng hàng hoá quốc tế của SCS ước đạt 150 nghìn tấn (-10% YoY) sau khi hoạt động gần đây của SCS đã có sự khởi sắc. Theo đó, doanh thu và lợi nhuận trước thuế dự phóng lần lượt đạt 704 tỷ đồng (-6% YoY) và 492 tỷ đồng (-2% YoY).
Đối với năm 2021-2022, chúng tôi kỳ vọng ngành hàng không sẽ phục hồi từ mức thấp của 2020, dù có những sự không chắc chắn về thời điểm và tốc độ phục hồi vì phụ thuộc vào tiến độ sản xuất và cung ứng đại trà vắc-xin.
VDSC đưa ra khuyến nghị nắm giữ cổ phiếu SCS với giá mục tiêu 129.400 đồng/cp.