Khuyến nghị mua POW với giá mục tiêu 15.700 đồng/cp
CTCK Bản Việt (VCSC): Ngày 24/10/2021, tỉnh Quảng Ninh tổ chức lễ khởi công dự án điện nhà máy điện LNG Quảng Ninh của Tổng CT Điện lực Dầu khí Việt Nam (POW).
Dự án nhà máy điện Quảng Ninh là dự án nhiệt điện LNG trị giá 2 tỷ USD nằm trên quỹ đất 56 ha ở Thành phố Cẩm Phả, tỉnh Quảng Ninh, bao gồm 1 nhà máy nhiệt điện LNG 1.500 MW, một trạm LNG 71.500 DWT và 2 kho chứa LNG với tổng công suất 200.000 m3. Nhà máy điện được thiết kế để tạo ra công suất phát điện khoảng 9 tỷ kWh điện mỗi năm (công suất tải thiết kế là 70%).
Ngày 17/10/2020, dự án đã được Thủ tướng Chính phủ phê duyệt bổ sung vào Sơ đồ Quy hoạch Phát triển Ngành điện điều chỉnh VII (PDP VII) và dự kiến đưa vào vận hành trong giai đoạn 2026 - 2027.
4 nhà đầu tư gồm POW, CTCP Cơ khí & Lắp máy Việt Nam (COLAVI), Tokyo Gas (TYO: 9531) và Marubeni Corp (TYO: 8002) đã ký Biên bản ghi nhớ hợp tác phát triển dự án nhiệt điện LNG Quảng Ninh.
Theo tìm hiểu, cụ thể, POW sẽ đóng góp ít nhất 30% vốn chủ sở hữu vào dự án này. Nhìn chung, các cổ đông Việt Nam sẽ nắm giữ 60% công ty trong khi các cổ đông Nhật Bản sẽ nắm giữ 40% còn lại.
VCSC vẫn chưa ghi nhận dự án mới này trong dự báo lợi nhuận và định giá của mình. VCSC hiện có khuyến nghị MUA và giá mục tiêu là 15.700 đồng/CP, tương ứng với tổng mức sinh lời từ cổ phiếu là 30%, bao gồm lợi suất cổ tức 2%.
 |
| CTCK khuyến nghị cổ phiếu nào phiên 27/10? |
Mở vị thế mua DBC tại mức giá 60.900 đồng/cp
CTCK BIDV (BSC): DBC đang hình thành xu hướng hồi phục từ ngưỡng đáy 58.0. Thanh khoản cổ phiếu đã vượt lên ngưỡng trung bình 20 phiên, đồng thuận với đà tăng giá của cổ phiếu.
Chỉ báo RSI và chỉ báo MACD đều đang ủng hộ xu hướng hồi phục. Đường giá cổ phiếu cũng đã nằm trên 2 đường MA20 và MA50 ủng hộ xu hướng tăng.
Nhà đầu tư có thể mở vị thế tại ngưỡng 60.9, chốt lãi tại ngưỡng 69.0 và cắt lỗ nếu cổ phiếu mất ngưỡng hỗ trợ ngắn hạn 58.5.
Khuyến nghị mua KBC với giá mục tiêu 48.000 đồng/cp
CTCK Bản Việt (VCSC): Tổng CT Phát triển Đô thị Kinh Bắc (KBC) đã công bố KQKD quý 3/2021, trong đó công ty ghi nhận doanh thu tăng 61% YoY đạt 325 tỷ đồng và khoản lỗ ròng trị giá 68 tỷ đồng so với lỗ ròng 21 tỷ đồng trong cùng kỳ năm 2020.
VCSC cho rằng khoản lỗ ròng của KBC trong quý 3/2021 chủ yếu do doanh thu bán đất KCN thấp trong bối cảnh gián đoạn liên quan đến dịch COVID-19 và chi phí lãi vay tăng 140% YoY lên 155 tỷ đồng khi số dư nợ gộp tăng 156% lên 7,4 nghìn tỷ đồng vào cuối quý 3/2021 so với số dư cuối quý 3/2020 là 2,9 nghìn tỷ đồng.
Tăng trưởng doanh thu trong quý 3/2021 chủ yếu đến từ doanh số bán đất tại Khu công nghiệp (KCN) Nam Sơn Hạp Lĩnh và Khu đô thị (KĐT) Tràng Duệ. KBC ghi nhận doanh số bán đất KCN đạt 1,9 ha và doanh số bán đất KĐT đạt 2,2 ha trong quý 3/2021 so với mức 1,7 ha và 0,5 ha trong quý 3/2020.
Trong 9 tháng đầu năm 2021, doanh thu của KBC tăng 231% YoY đạt 3,1 nghìn tỷ đồng và LNST sau lợi ích CĐTS tăng 19 lần so với cùng kỳ năm trước đạt 572 tỷ đồng. VCSC lưu ý rằng KBC đã ghi nhận mức LNST sau lợi ích CĐTS cao nhất tính theo quý kể từ khi niêm yết là 599 tỷ đồng vào quý 1/2021.
KBC ghi nhận tổng doanh số bán đất đạt 83 ha đối với KCN và 4,5 ha đối với KĐT trong 9 tháng đầu năm 2021. Kết quả doanh số bán đất KCN và KĐT này đều hoàn thành 53% dự báo.
Doanh thu và LNST sau lợi ích CĐTS 9 tháng đầu năm 2021 của KBC lần lượt hoàn thành 54% và 38% dự báo cả năm. Trong khi đó, KĐT Phúc Ninh của KBC tại tỉnh Bắc Ninh vẫn chưa được phê duyệt để bắt đầu ghi nhận doanh số bán đất.
VCSC khuyến nghị mua KBC với giá mục tiêu 48.000 đồng/cp.